一発逆転の名古屋 家族葬
1ドル8元であるが、それが1ドル4元という、本来の人民元の力のところまで、いつかは戻っていくだろう。
だが、急激に戻すわけにはいかない。
なぜなら、ユダヤ系ではないアメリカの輸出企業は、すでに中国に生産拠点をたくさん移している。
中国からの輸出というかたちでアメリカや日本、ヨーロッパに製品が輸出されている。
この輸出力が落ちると、メーカー系輸出企業が困ってしまう。
それを国際金融資本や銀行業だけの思惑で、勝手に人民元を1気に市り上げるというわけにはいかないのである。
だから、この事態は徐々に進行する。
ドル増の6048億7300万ドルとなった。
政府・日銀による大規模な為替介入が主因。
これまでの最高だった今年7月の5568億3600万ドルを抜き過去最高を更新、初めて6000億ドルを突破した。
増加幅も過去最大だった。
政府・日銀が8月羽田から9月初日の聞に実施した為替介入は4兆4573億円と月間ベースで過去最大規模だった。
9月の準備高増加分の大半を占めた。
また金利低下に伴って米国債価格が上昇したことや、ユーロ高で保有するユーロ建て資産のドル建て評価額が上昇したことも準備高の水準を押し上げた。
国際通貨基金(I10F）の統計によると、6月時点での各国との比較は、5カ月連続で世界1位となった。
このように米国債の暴落が起きそうなのである。
だから日本のお金で「買い支え」をやらされているのである。
米国債が暴落を起こしているのだ、という事実を私たちは知らなければならない。
世界の金融を支えるために、あるいはアメリカ国民の過熱している消費を支えるために、アメリカの政府財政部門が激しい赤字を抱えている。
それが米国債の発行残高に表われている。
それと同じことが日本国債にも言える。
地方債まで入れれば800兆円を超し、やがて1000兆円にまでなるということは国民周知のこととなっている。
財務省が検討している新たな国債管理政策の原案が明らかになった。
国債の安定消化のために、郵便貯金・簡易保険の資金で、市場を通さずに政府から直接国債を引き受ける仕組みを作る。
発行残高の2割強の約130兆円の国債を持つ日本郵政公社に、民営化後も国債を買ってもらうのが狙い。
資金の自主運用を進める郵政公社の反発は必至で、調整は難航しそうだ。
長期金利がそれ以上跳ね上がると、日米の金利差が縮まる。
そうすると、ドル建てで米国債を買っている日本の金融機関や企業が資金を日本に戻そうとする動きを示す。
アメリカ政府にとっては、これは危機である。
なぜなら、日本勢が米国債を売り払って、資金を日本国に持ち帰ろうとすると、それは明らかに米国債価格の暴落の引き金となる危険性があったからだ。
それで1999年の2月に、財務長官(当時）が日本に怒鳴り込んできた。
自民党の実力政治家たちを虎ノ門のアメリカ大使公邸に呼びつけて、怒鳴りまくった。
翌月、当時の大蔵省資金運用部が財政投融資資金による日本国債の買い入れを行なうようになった。
すると日本国債は額面を回復して、長期金利は見る見るうちに1・4〜1・3%台に1戻ったのである。
R・Sは1998年6月にも来日して日本に圧力をかけている。
表面上は「日本の大銀行の不良債権を一気に片づけろ」とか「実質的に債務超過に陥っている地方銀行をさっさと破綻させろ」というものであった。
その裏で日本政府に、おどさらなる金利の引き下げ(ゼロ金利）と、「為替を円高にするぞ」という脅しと、それから、「もっともっと日本国債を発行して財政出動(景気対策、財政赤字の増大)を行なえ」と命じたのである。
まさにこのSが来日した同じ6月にTC10(ロングターム・キャピタル・マネジメント）というヘッジファンド(国際的な投機家集団)が、450億ドル(6000億円）の負債を抱えて倒産するという事件が起きた。
が2%を超したということは、日本国債が暴落したということなのであり、この日本国債の暴落〈長期金利の急上昇）は、アメリカの国債の暴落にそのまま跳ね返るのである。
最近は「国債バブルが弾ける」という、一読しても意味不明な言葉が新聞記事等で使われている。
国債バブルが弾けるとは、国債暴落のことに他ならないのである。
国債は、発行された後は、金融機関が集まった中古市場は既発債）で売り買いされている。
この公債市場での国債価格が急激に値下がりすることを、国債暴落というのである。
今の日本政府(財務省）もアメリカ政府も、どちらも1番怖いのは、それらの金融市場での国債〈国の借金証券)の価格が激しく下落することなのである。
国債はこれに連動する地方政府債や特殊法人債を含む公債）暴落こそは、世界大恐慌の始まりを示すのである。
具体例で考えてみよう。
たとえば、ここに 5年もの国債があって、その表面金利が1%であるとして、残りの償還期限が7年あるとする。
これは新規の発行時(新発債)には100円で売られ、国債引受団(シンジケート)が買ったとする。
この新規国債を買った銀行や生保などが、国債価格の先々の低落を予測すると売りに出す。
国債買いしか他に安心な資金運用先がないからである。
怖くて民間企業への融資をしたくないのだ。
そうすると、国債証券の表面に書いてある表面金利(配当）とは異なる、市場で決まる実質的な金利、すなわち利回り(イールド)が、年率1・5%とか2%とかに跳ね上がるのである。
現在は1・5%前後で「安定している」ように見える。
長期金利は、国債価格に連動しているのである。
逆から言えば、国債価格の変動が長期金利を決定しているのである。
いくら日本政府やアメリカ政府といえども、これらの自分たち自身の財政資金取り入れ口である巨大な公債市場そのものを、そんなにしょっちゅうは操ったり誘導したりすることはできないのである。
いくら政府といえども、自分の思うようには国債市場は動かせない。
なぜなら日本政府は、自分自身が赤字国債(特例国債）のかたちで588兆円〈普通国債の分だけで)もの借金を抱えている、その取引市場そのものであるから、偉そうなことは何も言えないのである。
長期金利は短期金利とは異なる。
短期金利ならば、いわゆる公定歩合の引き下げとか引き上げとかを日銀(中央銀行）総裁が発表する。
あるいは日銀の「窓口規制」で短期の資金の需要と供給を強制的に調節できる。
短期金利ならば金融政策(経済政策の一部分)の1部として政府と日銀の思うままに動かすことができる。
だが、長期金利はそういうわけにはいかないのである。
長期金利という考え方は、1929年のニューヨークの株式大暴落をきっかけにした世界大恐慌(ザ・ワールド・デプレッション)への対策として生まれた。
この時に年もの、初年ものの長期の米国債が発行されたのである。
さらには初年ものの米国債も発行されて現在に至る。
このような長期国債(長期金利）という金融市場の成立は、恐慌(激しいデフレ)の発生を予防するための制度装置として編み出されたものである。
この長期金利の市場をもとに、私たち一般国民の金融場面での生活を安定させるためにできあがったのが、住宅政策金利(公定歩合)とは「政府の金利誘導目標値」である。
ここでの「金利」とは、実態は銀行が日銀に対して振り出し、買い取って手形割もらう、約束手形の割引率のことである。
ローンという制度なのである。
名古屋 家族葬の売れ筋情報を載せています。他に例をみない名古屋 家族葬です。
名古屋 家族葬で自分磨きをしてみませんか？名古屋 家族葬にうってつけの製品です。
独自のシステムで名古屋 家族葬を楽しもう。サルでもわかる名古屋 家族葬です。